cwayinvestment

มีน้องท่านหนึ่งขอให้แนะนำหนังสือเกี่ยวกับกลยุทธ์ Trend following , ถ้าเล่มที่ผมอ่านแล้วชอบจนอยากแนะนำต่อต้องเล่มนี้ "Following the Trend: Diversified Managed Futures Trading " ของ Andreas F. Clenow , ซึ่งต่างจากหนังสือ Trend Following ส่วนใหญ่ที่จะใช้ตัวอย่าง ตลาดและพฤติกรรมราคาในยุคอดีต, แน่นอนว่า ระยะยาวผลตอบแทนมันดูดีตามแนวโน้มขาขึ้น ,ตาม bull market cycle แต่ตลาดปัจจุบันที่ผันผวน มันจะยากมากจะเทรดแล้วได้กำไรก้อนโต เสี่ยงที่จะขาดทุน โดยเฉพาะ การใช้เครื่องมือเทคนิคอลเน้นหาสัญญาณตาม Trend เป็นหลัก ไม่ได้วิเคราะห์ความผันผวน(volatility)ของราคา, โดยหนังสือเล่มนี้พูดถึง Trend following แบบ systematic futures trading โดยเน้นด้านการสร้าง porftfolio ที่ใช้การ diversification เพื่อทำ risk management โดยมีทั้งการกระจาย เงิน(cash management) ในการเทรดผสม(combination of different types of trading models) เพื่อประสิทธิภาพของผลตอบแทนที่เหมาะสม - ผสม asset class แตกต่างกัน(Cross asset) ใช้ประโยชน์จากรอบการเปลี่ยนแปลงราคา ( Trend & Correlation) , เช่น stock/index future, commodity, c...

ก่อนจะหัดเทรด Forex ต้องทำความเข้าใจเรื่องการบริหารจัดการเงินให้ดีก่อน โดยเฉพาะการใช้ Leverae ถ้ายังประเมินความเสี่ยงและผลกระทบจากการขาดทุนไม่ออก ก็อย่าไปใช้ Leverage เลย อันตรายเปล่าๆครับ ผมแนะนำคลิปนี้จากรายการ chatwithtraders "How to use leverage in Forex markets for your best chance of survival" ถ้าไม่เชื่อคนไทย ก็ลองฟังเทรดเดอร์มืออาชีพต่างชาติที่เขาเทรดในตลาดจริงๆดูก็ได้ เป็นบทสัมภาษณ์ของคุณ Joel Kruger เล่าประสบการณ์หลายปีของเขาและแนะนำอะไรหลายอย่างเกี่ยวกับการเป็น fx trader ที่น่าสนใจมากคือแนวคิดเรื่องของการบริหารเงินและบริหารความเสี่ยง เขาบอกว่าปัญหาของมือใหม่คือ เรื่องของการ Over trading พยายามเร่งทำเงินทำกำไรมากเกินไป จนติดกับดักการใช้ Leverage ที่สูงหลายร้อยเท่า ซึ่งไม่ได้เหมาะกับพฤติกรรมราคา ทน market volatile ของสินค้าค่าเงินไม่ไหว สุดท้ายก็ต้องล้างพอร์ต สูญเสียเงินไป Kruger แนะนำมือใหม่ว่า เริ่มจากการเรียนรู้ตลาด เรียนรู้พฤติกรรมราคา และทดลองพัฒนาระบบเทรดของตัวเองก่อน ไม่ต้องสนใจทำเงินหรือโกยกำไร เริ่มจาก Leverage ต่ำ เช่น 1:1 เทรดบัญชีเล็กๆ ให้ได้ 6 เดือน หรื...